Политика обязательного резервирования

Вопрос 4. Характеристика методов ДКП ЦБ

Инструментарий денежно-кредитной политики Банка России определен в соответствии с Федеральным законом "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)".

Рассмотрим отдельные методы и инструменты ДКП ЦБ РФ.

Политика мини­мальных резервов впервые была опробована в 30-е годы в США.

Обязательные резервы один из основных инструментов осуществления денежно кредитной политики центрального банка представляющий собой механизм регулирования общей ликвидности банковской системы. Минимальные резервы это обязательная норма вкладов коммерческих банков в Центральном банке, устанавливаемая законодательно с целью ограничения кредитных возможностей кредитных организаций и поддержания на определенном уровне размеров денежной массы в обращении.

С 1.11.2009 г. политика обязательного резервирования осуществляется в соответствии с Положением ЦБ РФ от 7 августа 2009г. № 342-П «Об обязательных резервах кредитных организаций». – Изучить!!!

Обязательное резервирование имеет двойное назначение: во-первых, оно призвано обеспечить постоянный уровень ликвидности у коммерчески банков; во-вторых, оно является важным инструментом центрального банка для регули­рования денежной массы и кредитоспособности коммерческих банков. Фонд обязатель­ных резервов создан для того, чтобы при необходимости обеспечить возможность ком­мерческим банкам своевременно выполнить перед клиентами свои обязательства по воз­врату ранее привлеченных денежных средств, поскольку часть этих средств депонирует­ся и не используется банками в качестве кредитных ресурсов. Центральный банк, изменяя нормы обязательных резервов, оказывает влияние на кредитную политику коммерческих банков и состояние денежной массы в обращении. Увеличивая или уменьшая официальные резервные требования, центральный банк может регулировать кредитную активность банков и тем самым контролировать предложение денег.

Обязанность кредитной организации по выполнению резервных требований возникает со дня получения лицензии на осуществление банковских операций и прекращается с отзывом (аннулированием) у кредитной организации лицензии на осуществление банковских операций. Выполнение кредитной организацией резервных требований является необходимым условием осуществления банковских операций.

Кредитная организация осуществляет депонирование обязательных резервов в Банке России денежными средствами в валюте Российской Федерации путем их перечисления на счет (счета) для хранения обязательных резервов, открытый (открытые) в Банке России (далее - счета по учету обязательных резервов), в безналичном порядке.

Сумма обязательных резервов, подлежащая депонированию в Банке России, рассчитывается путем применения норматива (нормативов) обязательных резервов, депонируемых в Банке России, к средней хронологической величине резервируемых обязательств за отчетный период и исключения величины наличных денежных средств в валюте Российской Федерации в кассе кредитной организации (но не более 25% ФОР).

Финансово устойчивые кредитные организации, отвечающие требованиям Положения, осуществляют депонирование обязательных резервов в Банке России путем выполнения обязанности по усреднению обязательных резервов, то есть поддержания усредненной величины обязательных резервов на корреспондентском счете и корреспондентском субсчете (корреспондентских субсчетах), открытых в Банке России в валюте Российской Федерации.

Сумма обязательных резервов, подлежащая депонированию в Банке России путем выполнения кредитной организацией обязанности по усреднению обязательных резервов в течение периода усреднения, рассчитывается с применением коэффициента усреднения к нормативной величине обязательных резервов.

Под периодом усреднения понимается период с десятого числа месяца, следующего за отчетным, по десятое число второго месяца, следующего за отчетным, включительно (для крупной кредитной организации с широкой сетью подразделений - период с десятого числа второго месяца, следующего за отчетным, по десятое число третьего месяца, следующего за отчетным, включительно), при проведении внеочередного регулирования размера обязательных резервов - период, устанавливаемый Банком России.

Под коэффициентом усреднения понимается числовой множитель, значение которого находится в интервале от 0 до 1, устанавливаемый Советом директоров Банка России для расчета усредненной величины обязательных резервов, информация о котором публикуется в "Вестнике Банка России".

Сумма обязательных резервов, подлежащая депонированию на счетах по учету обязательных резервов, рассчитывается как разность между нормативной и усредненной величинами обязательных резервов (расчетной величиной обязательных резервов).

Регулирование размера обязательных резервов, подлежащих депонированию в Банке России, осуществляется уполномоченным учреждением Банка России ежемесячно.

Уполномоченное учреждение Банка России осуществляет регулирование размера обязательных резервов в целях обеспечения соответствия размера обязательных резервов, фактически депонированных кредитной организацией на счетах по учету обязательных резервов, расчетной величине обязательных резервов, в том числе проводит перерасчет по обязательным резервам за отчетный период и по результатам проверок выполнения кредитными организациями нормативов обязательных резервов, а также осуществляет контроль выполнения кредитной организацией обязанности по усреднению обязательных резервов.

На основании соответствующего решения Совета директоров Банка России уполномоченным учреждением Банка России может быть проведено внеочередное регулирование размера обязательных резервов.

На обязательные резервы, депонированные кредитными организациями в Банке России, проценты не начисляются.

В настоящее время Совет директоров ЦБ об установлении норматива обязательных резервов по всем обязательствам, подлежащим резервированию, на уровне 4,0 - 5,5%.

Коэффициент усреднения для расчета усредненной величины обязательных резервов составляет - 0,6; для НКО – 1.

Дата добавления: 2014-01-14