Санационное аудит-средство верификации плана антикризисных мероприятий

Санационный аудит способствует уменьшению до приемлемого уровня информационных рисков для институций, которые желают взять участие в финансировании антикризисных мероприятий. Лицам, которые являются пользователями аудиторского вывода и ответственными за принятие финансовых решений, необходима обоснованная информация о том, что:

1) даны о финансово-имущественном состоянии должника г является достоверными и полными;
2) план антикризисных мероприятий является реалистичным;
3) выбрана наилучшая из существующих альтернатив предприятия.
Ценность независимой верификации плана антикризисных мероприятий для носителей финансовых решений заключается, с одной стороны, в уменьшении риску получения убытков капиталовкладчики через нехватку необходимой информации, а из другого - в снижении стоимости благодаря уменьшению информационных рисков.

Для качественного оценивания санационной возможности аудитор должен владеть не только общими знаниями в сфере учете анализа и антикризисного менеджмента, но и понимать в отраслевых особенностях деятельности предприятия и оперировать информацией относительно тенденций на соответствующих рынках. Для выполнения отдельных заданий в процесс, санационного аудита могут привлекайсия эксперты и консультанты по технологическим вопросам деятельности предприятия, с опытом отраслевого анализа и тому подобное

В практике санационного аудита преимущественно имеет место так называемой классический "сеrtіfication - assurance - serviseе" - предоставление аудиторських услуг на заказ поставщика информации (а не ее потребителя). Позитивный вывод санационного аудита является действенным

Аргументом в руках антикризисного менеджмента во время ведения переговоров с кредиторами и инвесторами относительно привлечения их к финансированию антикризисных мероприятий. Однако себестоимость санационного аудита и цена соответствующих услуг является достаточно высокой. Вместе с тем предприятиям, которые являются объектами аудита, принадлежат к финансово несостоятельным. Следствием такой ситуации является несовпадение кривых спроса и предложения на санационный аудит и отказ функційнування соответствующего рынка.

Достаточно часто услуги из санационного аудита подмениваются консалтинговыми услугами относительно выведения предприятия из кризиса. Такие услуги достаточно дешевы, стандартизированы и не предусматривают особенную ответственность для тех, кто их предоставляет. В следствие этого проявляется так называемый эффект вытеснения из рынка необходимых, однако неперспективных с точки зрения оферентов, услуг по подтверждению санационной возможности предприятия. предприятий из кроме - "аудиторский висно-

3 другой стороны, потребителями продукта "аудиторский вывод о способности предприятия продолжать хозяйственную деятельность" де-фактно есть нынешние и потенциальные финансовые "доноры" предприятия. Для оптимизации своих финансовых решений именно капіталодавці заинтересованы в уменьшении информационных рисков на основании оценки санационной возможности предприятия независимым аудитором. Следовательно, оправданным является оценивание достоверности плана антикризисных мероприятий на заказ потребителей информации.

Такого рода услуги аудиторских компаний называют как "investigation", то есть такие, которые направлены на носители инвестиционных решений. Отдельная разновидность investigation предвидена, в частности, Законом Украины "О возобновлении платоспроможності должника или признания его банкротом", в каком зазначено что хозяйственный суд у постановлений, о возбуждении дела о банкротстве может обязать должника подать аудиторский вывод или провести аудит. Если у должника нет для этого средств, суд может назначить проведение аудита за счет кредитора, по согласию последнего.

С точки зрения капіталодавця передаваемости функции оценивания кредитоспроможності или инвестиционной привлекательности предприятия независимому эксперту (аудитору) есть типичным аутсорсингом. Ураховуючи изложено выше, заказчиками санационного аудита подприємства, которое находится в финансовом кризисе, можугь быть:
- нынешние и потенциальные владельцы корпоративных прав підприємства- якшо принимается решение об увеличении уставного капитала;

- андеррайтери, если решает вопрос о выкупе ими корпоративных прав новой эмиссии;
- заимодатель (например, банковский консорциум), если решается вопрос о предоставлении санационного кредита или о другой форме участия кредиторов в финансировании антикризисных мероприятий;
- предприятие-должник - если оно выходит с предложением о заключении мирового соглашения проведеення санации во время осуществления дела о банкротстве;

- потенциальный санатор-якщо решается вопрос об осуществлении санации предприятия через его реорганизацию;
. государственные органы - если решается вопрос о предоставлении предприятию государственной финансовой поддержки.
В правовом и экономическом плане аудитор должен быть полностью независимым как от предприятия, которое он проверяет, так и от заказчика аудиторского вывода (кредиторов и инвесторов)

4.3. Методы санационного аудита
Для выполнения заданий, которые полагаются на санационный аудит, используются разнообразные методы и инструменты. К главным из них следует отнести такие:
- опрос сотрудников и другие экспертные приемы;
- факторный анализ отклонений;
- анализ сильных и слабых міісць (СВОТ-анализу);
- разрабатывание сценариев;
- портфельный анализ;
- метод цепных подстановок;
- нуль-базис бюджетирования;
- стоимостный анализ;
- анализ тренда.

Особенной контроверсійністю отмечаются дискуссии относительно использования в процессе санационного аудита емпірично-сгатистичних методов анализа экономической информации. Общие принципы анализа экономической информации определены в стандарте аудита ІSА 520 "Analytical Рrосеdures" (аналитические процедуры) и в нормативі № 16 Аудиторской палаты Украины. Согласно этим документами аналитические процедуры заключаются в анализе найважливіших экономических показателей и их тренда. Аудитор может использовать

как простое сравнение соответствующих показателей (традиционный подход), так и сложные эмпирически-статистические методы. При осуществлении аналитических процедур доминирует упрощенный подход. Соответствующие аналитические выводы делаются по большей части на основе простого сравнения рассчитанных финансовых показателей из:
-відповідними критическими или середньогалузевими значениями;
- аналогичными показателями предыдущих периодов;
- бюджетными или прогнозными показателями;
- аналогичными показателями в разрезе отдельных структурных подразделений, филиалов и тому подобное.

Недостатки традиционного (упрощенного) подхода к осуществлению аналитических процедур можно минимизировать, применив эмпирически-статистические методы анализа, такие как мультивариантный дискримінантний анализ (МДА), метод искусственного интеллекта, регрессионный анализ, техника статистических сценариев и тому подобное. Невзирая на очевидные преимущества этих методов, в практике санационного аудита (так же, как и в отечественной практике оценивания кредитоспособности предприятия) они применяются достаточно редко.

В соответствии с законодательством и действующими стандартами выбор форм и методов аудита принадлежит к компетенции аудиторских фіри или отдельных аудиторов. С нашей точки зрения, использования в процессе санационного аудита некоторых эмпирически-статистических методов анализа, в частности дискримінантного анализу, полностью оправданное. В отличие от банков и других капіталодавців аудитор имеет возможность проверить достоверность информации, на которой базируется дискримінантний анализ. Преимуществами этого метода также являются относительная скорость и объективность учета отраслевых особенностей деятельности предприятия, снижения себестоимости аудита, усиления прогностической составляющей анализа.

Дата добавления: 2015-03-29